Podle místní tradice byla Španělská kaple vystavěna nad společným hrobem císařské posádky, kterou roku 1621 zákeřně pobilo vojsko protestantského krnovského markraběte. Velkou část císařské posádky tvořili neapolští vojáci (Neapolské království bylo tehdy součástí španělských držav) – odtud vznikl zlidovělý název Španělská kaple. O vánočních svátcích okouzluje návštěvníky kaple mechanický betlém.